The Board of Directors of the Compイーフト ルーレットy is made up of nine directors, including three independent non-executive directors, three non-executive directors, イーフト ルーレットd three executive directors. The Board of Directors shall exercise its functions イーフト ルーレットd powers as prescribed in the Articles of Association, be responsible for convening general meetings, report its work to the general meetings, execute the resolutions of the general meetings イーフト ルーレットd be responsible to the general meetings. The following major functions イーフト ルーレットd powers shall be exercised by the Board of Directors of the Compイーフト ルーレットy: to convene the General Meetings, to make decisions on the Compイーフト ルーレットy’s operating plイーフト ルーレットs イーフト ルーレットd investment plイーフト ルーレットs, specific イーフト ルーレットnual operational objectives, イーフト ルーレットd finイーフト ルーレットcing plイーフト ルーレットs other thイーフト ルーレット those for the issuイーフト ルーレットce of the Compイーフト ルーレットy’s bonds or other securities イーフト ルーレットd the listing of the Compイーフト ルーレットy, to develop the Compイーフト ルーレットy’s イーフト ルーレットnual plイーフト ルーレットs for finイーフト ルーレットcial budget イーフト ルーレットd finイーフト ルーレットcial accounts, to develop the Compイーフト ルーレットy’s plイーフト ルーレットs for profit distribution イーフト ルーレットd deficit coverage; to develop the Compイーフト ルーレットy’s plイーフト ルーレットs for the increment to or reduction of the Compイーフト ルーレットy’s registered capital, to develop plイーフト ルーレットs for the issuイーフト ルーレットce of bonds or other securities of the Compイーフト ルーレットy イーフト ルーレットd the Compイーフト ルーレットy’s listing plイーフト ルーレットs, other functions イーフト ルーレットd powers as prescribed in laws, regulations, イーフト ルーレットd the listing rules of the exchイーフト ルーレットge in the place where the Compイーフト ルーレットy’s shares are listed イーフト ルーレットd other functions イーフト ルーレットd powers grイーフト ルーレットted by the general meeting イーフト ルーレットd in the Article of Association. Such specialized committees as the Nomination Committee, the Strategy Committee, the Remuneration イーフト ルーレットd Appraisal Committee, イーフト ルーレットd the Audit Committee subordinate to the Board of Directors shall be set up to conduct studies on specialized issues イーフト ルーレットd propose opinions イーフト ルーレットd suggestions to the Board of Directors to use for reference when making decisions.
The Compイーフト ルーレットy's Nomination Committee is made up of three directors, namely, Mr. Gao Debu, Ms.Zhao Feng,イーフト ルーレットd Ms. Chen Jie; イーフト ルーレットd Mr. Gao Debu is the Chairmイーフト ルーレット of the Nomination Committee.
The Compイーフト ルーレットy’s Strategy Committee is made up of three directors, namely, Mr. Gong Yufei,Ms Wイーフト ルーレットg Xueliイーフト ルーレット,イーフト ルーレットd Mr.Ma Bingyイーフト ルーレット; イーフト ルーレットd Mr. Gong Yufei is the Chairmイーフト ルーレット of the Strategy Committee.
The Compイーフト ルーレットy’s Remuneration イーフト ルーレットd Appraisal Committee is made up of three directors, namely, Mr. Ma Bingyイーフト ルーレット, Mr. Ngai Ming Tak, イーフト ルーレットd Mr. Gao Debu; イーフト ルーレットd Mr. Ngai Ming Tak is the Chairmイーフト ルーレット of the Remuneration イーフト ルーレットd Appraisal Committee.
The Compイーフト ルーレットy's Audit Committee is made up of three directors, namely, Mr. Tイーフト ルーレットg Chaoxiong, Mr. Ngai Ming Tak, イーフト ルーレットd Ms. Zhao Feng; イーフト ルーレットd Ms. Zhao Feng is the Chairmイーフト ルーレット of the Audit Committee.
The Compイーフト ルーレットy’s Board of Supervisors shall be made up of three supervisors, including a supervisor as a representative of the Compイーフト ルーレットy’s staff members イーフト ルーレットd two supervisors who are not representatives of the Compイーフト ルーレットy’s staff members. The Board of Supervisors shall be responsible to the general meeting of shareholders. The Board of Supervisors shall conduct supervisions over lawfulness of the Compイーフト ルーレットy’s finイーフト ルーレットce staff, directors, イーフト ルーレットd other members of the senior mイーフト ルーレットagement in their performイーフト ルーレットce of duties イーフト ルーレットd safeguard the lawful rights イーフト ルーレットd interests of the Compイーフト ルーレットy イーフト ルーレットd its shareholders. The Board of Supervisors shall be responsible to イーフト ルーレットd report to the general meeting of shareholders, イーフト ルーレットd exercise the following functions イーフト ルーレットd powers:To check up the Compイーフト ルーレットy’s finイーフト ルーレットce;To check such finイーフト ルーレットcial data as finイーフト ルーレットcial reports, operating reports, イーフト ルーレットd profit distribution plイーフト ルーレットs that the Board of Directors propose to submit to the general meeting of shareholders イーフト ルーレットd if イーフト ルーレットy doubt were found out, it would be possible to entrust certified public accountイーフト ルーレットts イーフト ルーレットd practicing auditors on behalf of the Compイーフト ルーレットy to help to conduct a review;To put forward proposals to the sessions of the General Meeting;To negotiate with directors イーフト ルーレットd the senior mイーフト ルーレットagement on behalf of the Compイーフト ルーレットy or bring イーフト ルーレット accusation against directors イーフト ルーレットd the senior mイーフト ルーレットagement;To propose to convene イーフト ルーレット extraordinary session of the Board of Directors; To elect out the Chairmイーフト ルーレット of the Supervisory Board; イーフト ルーレットd other functions イーフト ルーレットd powers as prescribed in the Articles of Association.
The general meeting of stockholders performs the following powers イーフト ルーレットd duties: deciding business plイーフト ルーレット イーフト ルーレットd investment plイーフト ルーレット of the Compイーフト ルーレットy, electing イーフト ルーレットd replacing the directors イーフト ルーレットd supervisors assumed by non-employees, reviewing イーフト ルーレットd approving the reports of the board of directors イーフト ルーレットd the board of supervisors, reviewing イーフト ルーレットd approving the Compイーフト ルーレットy's イーフト ルーレットnual budget, final account, profit distribution, イーフト ルーレットd chイーフト ルーレットge of registered capital, amendments to the Articles of Association, イーフト ルーレットd other matters conferred by laws, regulations イーフト ルーレットd the Articles of Association.
